上海被沦为“孤岛”后，一群爱国青年不甘当亡国奴，他们自发起来组织了自己的一个团队，团队以一个名叫“神秘青年”的人为首。他们在行动中，被一个从东北流亡到上海的**发现，但她不仅没有告发他们，还表示出同情，而且以自己的实际行动来帮助他们，后来，附近的贫苦群众，卖报的小童，哑巴小贩，都来支持他们的行动，担当他们的信使和掩护者。这个组织在“神秘青年”的带领和群众的掩护下，暗杀了很多为虎作伥的汉奸特务，极大地打击了敌人的气焰，引起了敌人的恐慌和报复。在一次盛大的舞宴上，这个组织漂亮地一网打尽了这些特务汉奸，并按照原定计划顺利翻墙转移，一同参加了游击队。